Архив для Июль, 2019

GBP/USD. «Супер-четверг» не поможет фунту

Пара фунт-доллар сегодня демонстрирует коррекционный рост после обновления годового лоу и достижения двухлетних ценовых минимумов. Медведи gbp/usd не смогли зайти в 20-ю фигуру, после чего быки перехватили инициативу и прошли за день почти 100 пунктов. Такая динамика обусловлена в основном техническими факторами – переизбыток коротких позиций по британской валюте даёт о себе знать.

Кроме того, рынок «вспомнил» о том, что премьер-министр Британии при всём своём желании не может единолично вывести страну из ЕС – для этого необходимо одобрение парламента. По иронии судьбы, Палата общин после нескольких лет противостояний с правительством Терезы Мэй и Брюсселем может стать неожиданным союзником европейцев, остановив механизм реализации хаотичного Брекзита. Депутаты уже предприняли превентивные меры, приняв поправку в закон о самоуправлении в Северной Ирландии. Данная норма не позволяет премьеру остановить работу парламента, который может оперативно заблокировать выход из ЕС без соглашения. Джонсон, в свою очередь, может решиться на внеочередные парламентские выборы, в надежде получить подконтрольное большинство. Есть ещё несколько сценариев развития событий, один из которых – объявление вотума недоверия новоиспечённому премьеру. В любом случае Джонсону предстоит непростая борьба в стенах британского парламента, члены которого, как мы помним, не поддержали вариант «жёсткого» Брекзита при проведении сигнального голосования в начале этого года.

Такая диспозиция позволила фунту отойти от уровня двухлетних минимумов. С другой стороны, британская валюта продолжает находиться под сильным фоновым давлением, так как перспективы Брекзита остаются туманными – даже если парламент не позволит Джонсону вывести страну из Альянса без соглашения 31 октября. Лондон и Брюссель по-прежнему находятся на разных полюсах по многим вопросам – в том числе и относительно судьбы ирландской границы. Поэтому данный политический ребус в любом случае останется нерешённым – пока одна из сторон не пойдёт на существенные уступки.

Учитывая сложившуюся ситуацию, к любому росту британской валюты следует относиться с настороженностью. И здесь стоит напомнить, что завтра ожидается так называемый «супер-четверг», когда в рамках одного дня проходит несколько важнейших событий: заседание Банка Англии, релиз квартального отчёта по инфляции и публикация резюме по монетарной политики. Завершает новостной марафон Марк Карни, который проведёт расширенную пресс-конференцию. Такой «новостной джек-пот» встречается относительно редко, поэтому трейдеры вряд ли проигнорируют его, даже несмотря на неоспоримый приоритет вопроса Брекзита.

Впрочем, данные вопросы нельзя отделять друг от друга. Ещё в прошлом году глава Банка Англии предупредил о крайне негативных последствиях жесткого Брекзита. В частности, он заявил, что если Британия выйдет из ЕС без сделки, то в таком случае страна вынуждена будет ориентироваться на условия ВТО. Глава английского регулятора даже допустил вероятность того, что монетарная политика в таком случае будет пересмотрена в сторону смягчения. С тех пор риторика Карни не претерпела каких-либо кардинальных изменений. Он не устаёт повторять, что перспективы монетарной политики зависят, прежде всего, от перспектив переговорного процесса. Более того, перенос Брекзита в данном контексте также не будет являться приемлемым решением, так как в данном случае будет лишь продлён период неопределённости. Другими словами, английский регулятор недвусмысленно связал дальнейшее повышение процентной ставки с «мягким» Брекзитом, и Марк Карни последовательно отстаивает данную причинно-следственную связь.

Учитывая последние события, глава Банка Англии вряд ли ужесточит свою риторику – напротив, он может более детально обрисовать перспективы хаотичного сценария. Именно поэтому завтрашний отчёт по инфляции и резюме по монетарной политике будут играть второстепенную роль, а основное внимание трейдеров gbp/usd будет приковано к риторике Карни. Также не стоит забывать, что английский регулятор внимательно отслеживает и динамику глобальной торговой войны. Напомню, что 12-й раунд переговоров между Пекином и Вашингтоном завершился сегодня досрочно. Стороны отметили «определённый прогресс» и договорились встретиться в следующий раз в сентябре. Рынок явно ожидал большего от данной встречи, поэтому на рынок вернулись антирисковые настроения. Данный фактор также может повлиять на настроение членов английского регулятора, усилив их «голубиный» настрой.

Таким образом, «супер-четверг» вряд ли поможет британской валюте восстановить свои позиции. На фоне временного затишья по Брекзиту фунт будет следовать за американской валютой в ожидании очередных новостных драйверов. Поэтому стратегия торговли по паре gbp/usd остаётся неизменной – короткие позиции при любом более-менее масштабном коррекционном росте.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

#USDX vs EUR/USD vs GBP/USD vs USD/JPY. Комплексный анализ вариантов движения с 01 августа 2019 г. Анализ APLs & ZUP

Вашему вниманию комплексный анализ вариантов движения #USDX, EUR/USD, GBP/USD и USD/JPY (удельный вес этих инструментов в расчете индекса доллара составляет 83,1%) с 01 августа 2019 г. Дополнение к предыдущий комплексный обзор от 26.07.2019 20:31 UTC+3. Minor (тайм фрейм Daily) ____________________ US Dollar Index С 01 августа 2019 г. развитие движения индекса доллара #USDX станет определяться отработкой и направлением пробоя границ зоны равновесия (98.20 — 97.90 — 97.60) вил операционного масштаба Minute (разметку движение внутри данной зоны смотрим на анимационном графике). Пробой уровня поддержки 97.60 на нижней границе ISL38.2 зоны равновесия вил операционного масштаба Minute определит развитие движения индекса доллара в канале 1/2 Median Line (97.60 — 97.30 — 97.00) вил операционного масштаба Minor. При пробое верхней границы ISL61.8 (уровень сопротивления 98.20) вил операционного масштаба Minute восходящее движение #USDX может быть продолжено к целям — maximum 98.37 — предупредительная линия UWL38.2 Minor (98.50) — контрольная линия UTL Minor (98.70) с перспективой достижения конечной линии FSL Minute (99.40). Разметка вариантов движения #USDX с 01 августа 2019 г. показана на анимационном графике.

____________________ Euro vs US Dollar Отработка и направление пробоя границ зоны равновесия (1.1107 — 1.1150 — 1.1180) вил операционного масштаба Minute в августе 2019 г. и станет определять дальнейшее развитие движения единой европейской валюты EUR/USD (детали движения внутри данной зоны смотрим на анимационном графике). Пробой верхней границы ISL38.2 (уровень сопротивления 1.1180) зоны равновесия вил операционного масштаба Minute определит дальнейшее развитие движения единой европейской валюты в канале 1/2 Median Line Minute (1.1165 — 1.1210 — 1.1245), а если будет иметь место быть пробой верхней границы (1.1245) данного канала, тогда восходящее движение может быть продолжено к начальной SSL (1.1320) и контрольной UTL (1.1370) линиям вил операционного масштаба Minute. Если EUR/USD пробивает нижнюю границу ISL61.8 (уровень поддержки 1.1107) зоны равновесия вил операционного масштаба Minute, это сделает возможным продолжение развития нисходящего движения EUR/USD к конечной Shiff Line (1.1040) и к конечной линии FSL (1.0950) вил операционного масштаба Minute. Детали вариантов движения EUR/USD показаны на анимационном графике.

____________________ Great Britain Pound vs US Dollar Валюта Ее Величества GBP/USD c 01 августа 2019 г. станет развивать движение в зависимости от направления пробоя диапазона:

  • уровень сопротивления 1.2185 (верхняя граница ISL38.2 зоны равновесия вил операционного масштаба Minor);
  • уровень поддержки 1.2120 (начальная линия SSL вил операционного масштаба Minute).

Пробой уровня сопротивления 1.2185 на верхней границе ISL38.2 зоны равновесия вил операционного масштаба Minor направит развитие движения GBP/USD к границам каналов 1/2 Median Line вил операционных масштабов — Minor (1.2245 — 1.2375 — 1.2505) и Minute (1.2505 — 1.2635 — 1.2755). В случае же пробоя начальной линии SSL (уровень поддержки 1.2120) вил операционного масштаба Minute будет возможно продолжение развития нисходящего движения Валюты Ее Величества к целям — срединная линия Median Line Minor (1.2025) — нижняя граница ISL61.8 (1.1865) зоны равновесия вил операционного масштаба Minor — конечная Shiff Line Minor (1.1785). Подробности движения GBP/USD можно видеть на анимационном графике .

____________________ US Dollar vs Japanese Yen Развитие движения валюты «страны восходящего солнца» USD/JPY с 01 августа 2019 г. станет определяться отработкой и направлением пробоя границ канала 1/2 Median Line (107.55 — 108.30 — 109.00) вил операционного масштаба Minor (варианты движения внутри этого канала показаны на анимационном графике). Совместный пробой нижней границы канала 1/2 Median Line (уровня поддержки 107.55) вил операционного масштаба Minor и начальной линии SSL (107.40) вил операционного масштаба Minute сделает возможным продолжение развития нисходящего движения USD/JPY к целям — локальный minimum 106.79 — контрольная линия LTL Minute (106.60) — верхняя граница ISL38.2 (105.75) зоны равновесия вил операционного масштаба Minute. Если состоится пробой верхней границы канала 1/2 Median Line (уровень сопротивления 109.00) вил операционного масштаба Minor, тогда развитие движения валюты «страны восходящего солнца» будет направлено к 1/2 Median Line Minute (109.35) и к границам зоны равновесия (109.95 — 110.75 — 111.60) вил операционного масштаба Minute. Подробности движения USD/JPY смотрим на анимационном графике.

____________________

Обзор составлен без учета новостного фона, открытия торговых сессий основных финансовых центров и не является руководством к действию (выставления ордеров «sell» или «buy»).

Формула расчета индекса доллара: USDX = 50.14348112 * USDEUR0.576 * USDJPY0.136 * USDGBP0.119 * USDCAD0.091 * USDSEK0.042 * USDCHF0.036. где степенные коэффициенты соответствуют весам валют в корзине: Евро — 57,6 %; Иена — 13,6 %; Фунт стерлингов — 11,9 %; Канадский доллар — 9,1 %; Шведская крона — 4,2 %; Швейцарский франк — 3,6 %. Первый коэффициент в формуле приводит значение индекса к 100 на дату начала отсчёта – март 1973 года, когда основные валюты начали свободно котироваться друг относительно друга.

Материалы для изучения Анализа ZUP & APL`s.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

Курс EURUSD – сложные мысли перед заседанием ФРС

Здравствуйте. Снижение курса евро против доллара США поставило перед трейдерами задачу, требующую нетривиального решения, и, глядя на то, что сейчас происходит, так и хочется воскликнуть — «Без паники, только без паники!». Сразу скажу, что я не волшебник, курс предвидеть не умею, однако, обладая некоторыми знаниями, могу предположить, что будет происходить дальше, и попробовать выработать алгоритм действий, с которым и познакомлю читателей в данной статье.

Судя по тому, что творится с курсом EURUSD, можно с уверенностью предположить, что подавляющее большинство трейдеров сейчас находится в убытке. Поэтому, следуя законам Мерфи, которые у нас больше известны под названием «Закон подлости», следует предполагать худшее — ибо если неприятность может случиться, она обязательно произойдёт.

Поскольку я очень хорошо знаю, как ведут себя трейдеры, могу с уверенностью предположить, что в расчёте на восстановление EURUSD большая часть из них усреднялась по мере снижения курса европейской валюты и теперь имеет огромную позицию на покупку евро, что чревато большими неприятностями. Сразу скажу, у меня нет рецептов для тех, кто не соблюдает правила управления капиталом, медицина здесь бессильна. Однако для тех, кто этих правил все же придерживается, рассмотрим вариант дальнейшего снижения курса европейской валюты, дабы определить его возможные параметры, для чего воспользуемся данными, любезно предоставленные нам биржей CME (рис.1).

На представленной диаграмме, отражающей состояние рынка на 30 июля, показаны опционные страйки и распределение ожиданий трейдеров биржи CME. Фьючерсная цена находится на 42 пункта выше значений, которые мы видим в своих терминалах InstaForex, около уровня 1.12. Как видим, опционы типа пут, выстроили мощные уровни поддержки на значениях — 1.12, 1.1150, 1.11 и 1.1050. Наибольший уровень поддержки сейчас расположен на отметке 1.11, что для рынка спот (котировка в терминале) означает уровень 1.1050.

Рис.1: Вероятностное распределение опционного контракта EUUQ9, истекающего 9 августа

Считается, что опционы продают только крупные структуры (хотя это, конечно, не всегда так), поэтому снижение цены ниже уровней опционов типа пут приведёт к тому, что крупные трейдеры пострадают и будут вынуждены продавать фьючерсы по ценам, заведомо для себя невыгодным. В то же время точка Max Pain (максимальной боли), в которой покупатели опционов потеряют уплаченную премию, сейчас расположена на уровне 1.13. Это означает, что если к моменту закрытия опциона (9 августа) цена фьючерса выйдет к уровню 1.13 (1.1250 спот), продавцы опционов будут в выигрыше, а покупатели в максимальных убытках.

Такое расположение фьючерса и опционных страйков вроде бы говорит о том, что курс EURUSD должен идти вверх, а не вниз, но есть ещё один момент, который обязательно нужно учитывать — это время, когда опционные контракты истекают, а истекают они 9 августа. Другими словами, продавцам опционов нужно, чтобы цена была как можно ближе к уровню 1.13 именно 9 августа, а что цена будет делать до этого времени, их особо не интересует.

Теперь посмотрим на колоколообразную кривую вероятностного распределения, окрашенную серым цветом. Эта кривая обозначает распределение курса и показывает нам 68% вероятности закрытия фьючерса евро в диапазоне 1.1098—1.1300, и 95% вероятности закрытия фьючерса в диапазоне 1.09—1.1402. Давайте разберём, что это означает для нас? С вероятностью 70% мы можем предположить, что курс EURUSD 9 августа окажется в диапазоне 1.1050—1.1250 и с вероятностью 95% его закрытие произойдет в диапазоне 1.0850—1.1350.

Теперь примем важное допущение. Нам следует учитывать, что рынок не статичен, и с изменением курса евро вероятностные диапазоны и открытый интерес на страйках опционных контрактов также будут изменяться, но поскольку до истечения опциона осталось всего несколько дней, то мы можем этим пренебречь.

Исходя из вышесказанного, можно сделать следующий очень важный вывод: до 9 августа курс фьючерсного контракта евро может опуститься в зону значения 1.11 (1.1050) и даже ниже, после чего вернуться к уровню 1.13 (1.1250). Причем его движение в данном диапазоне может быть хаотичным.

Теперь давайте посмотрим на график курса EURUSD в терминалах компании InstaForex. Eсли вы купили евро, а раз вы читаете эту статью, то наверняка это сделали, где вы поставили свой стоп, на каком уровне? Ответ — вы бы поставили стоп ниже уровня 1.11. А что такое стоп-ордер в вашем случае? Это для вас он является ордером на закрытие убытков, а для всех остальных это приказ на продажу курса EURUSD по цене ниже уровня 1.11.

Теперь ответьте себе на вопрос: если бы вы были маркетмейкером и хотели к 9 числу вывести цену к уровню 1.1250, то где вы хотели купить EURUSD, по какому курсу? Правильно, по курсу ниже 1.11.

Учитывая все вышесказанное, существует очень большая вероятность того, что после объявления решения ФРС курс EURUSD опустится к уровню 1.1050. Туда, где стоят стоп-ордера, туда, где большинство трейдеров потерпит убытки, а часть из них получит маржинкол. Да-да, именно это ждет трейдеров, почему-то решивших, что они самые умные, а потому не соблюдающих риски.

Лично я, как лицо заинтересованное, очень хотел бы, чтобы курс EURUSD после заседания ФРС взмыл в небо, но думаю, что этого, к сожалению, не произойдёт, поэтому сегодня я предпринимал меры для того, чтобы минимизировать свои убытки. Надеясь на лучшее, приготовимся к худшему, и пусть нам всем повезёт.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

Власти Соединенных Штатов пока не могут запретить криптовалюту (bitcoin – BTC), 31 июля

Комитет Сената США по банковским, жилищным и городским делам провел слушания по вопросам криптовалют и технологии блокчейн. На плановом заседании, которое прошло 30 июля, в очередной раз поднимался кропотливый момент регуляции и судьбы криптовалют, где сенатор Майк Крейпо сделал выводы, что если бы Соединенный Штаты и захотели запретить криптовалюты, им бы это не удалось, потому что это глобальная инновация. В свою очередь, глава криптокомпании Circle Джереми Аллэйр призвал Конгресс утвердить национальную политику, определяющую и закрепляющую цифровые валюты в качестве нового класса активов. Но здесь уже не так все просто, так как США не могут разработать соответствующую нормативно-правовую базу, которая учла бы различия между различными цифровыми активами.

Продолжая разбирать регулирующий процесс, мы переходим в Британию, где управление по финансовому регулированию и надзору Великобритании (FCA) выпустило финальную версию руководства по криптоактивам, обозначив, какие из них подпадают под ее юрисдикцию. Данный документ мы уже видели в начале года, и сейчас мы имеем отредактированную версию. Что изменилось? В принципе, осталось все то же самое, единственный интересный момент, так это добавление понятия security-токена, который определяется как актив, обладающий характеристиками акций или долговых инструментов, включая право собственности.

Подводя итог всего вышесказанного, мы видим, что криптоиндустрия не стоит на месте и ведущие экономики обеспокоены этим, проявляя непосредственный интерес, что является неплохим знаком для крипторынка.

Теперь переходим к анализу ведущей криптовалюты bitcoin, которая имеет не сказать, что существенный, но все же рост, более 480$ с начала текущего дня. Рассматривая BTC во вчерашнем обзоре, мы заметили, что имело место некое накопление 9400/9700, на которое обратили внимание многие трейдеры при постановке торговых ордеров. Данный застой послужил для перегруппировки торговых сил, что вылилось в локальный скачок в сторону психологической отметки 10000.

Чего ждать дальше?

В центре внимания всех трейдеров безусловно значение 10000 и непосредственно точки фиксации, так как если нам удастся зафиксироваться выше, удерживая при этом бычий интерес, то восходящие движение может в полной мере восстановиться после месячного снижения. Точка же опоры на рынке сохраняется на том же уровне 9000, относительно которой мы видим периодические застои.

На основе имеющейся информации возможно разложить ряд вариаций, давайте их рассмотрим:

— Позиции на покупку мы рассматривали еще вчера от значения 9700, с ходом к 9900-10000, что на 100% уже отыграно на рынке. Сейчас же мы ждем отчетливую фиксацию цены выше чем 10000, и уже при ходе цены в районе значения 10250 мы продолжим закладывать длинные позиции.

— Позиции на продажу будут рассматриваться в случае очередной фиксации в значение 10000, где при спуске в район 9700 будут рассматриваться короткие позиции.

Общий фон крипторынка

Анализирую общую рыночную капитализацию, мы видим, что объем, в сравнении с минувшим периодом отсчета, подрос на 10 млрд $ и составляет на текущий час 274,9 млрд $. Если рассматривать график объемов в общих чертах, то все еще стоим на том же месте и для появления реальных бычьих стимулов объему следует подрасти до 300 млрд $. Критические точки объемов так и остаются в районе 240- 254 млрд $,

Индекс эмоций, он же страха и эйфории крипторынка, подрос с 22п. до 31п., что довольно неплохо, но все равно еще очень мало для явного FOMO рынка.

Индикаторный анализ

Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что в плане индикаторного анализа все не так плохо и есть потенциал роста. Показатели индикаторов в краткосрочной и внутридневной перспективе занимают восходящую позицию на фоне текущего роста. Более интересный момент складывается с индикаторами среднесрочной перспективе. Где за долгое время мы сменили интерес с нисходящего на нейтральный.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

Что ждет доллар в каждом из четырех сценариев ФРС

ФРС намерена снизить процентные ставки впервые после кризиса, регулятор готовит рынки к этому событию июля. Для этого есть две основные причины: слабая инфляция и напряженность в мировой торговле. Пока рынки спорят о темпах снижения ставки, чиновники ФРС смотрят на происходящее по-разному. Рассмотрим четыре сценария решения ФРС и реакцию доллара.

1) Разовое снижение ставки — USD вверх

Если ФРС снизит ставку в качестве страховки и не станет совершать какие-либо дальнейшие шаги — доллар будет расти. Этот сценарий имеет наибольшую вероятность, учитывая последние экономические данные. Доллар, скорее всего, будет расти по всем направлениям с заметным ростом по отношению к евро, который уязвим после того, как ЕЦБ открыл дверь для нового стимулирования. Фунт также пострадает, а вот на иене этот сценарий практически не отразится, возможно, будет незначительное падение.

2) Снизит и «откроет дверь» — USD вниз

ФРС может «открыть дверь» для дальнейшего снижения ставок — придерживаясь рыночных ожиданий — при этом не принимая каких-либо конкретных шагов. Пауэлл, ссылаясь на растущую неопределенность, может анонсировать новые шаги в этом году. В этом сценарии, который имеет среднюю вероятность, доллар скорее упадет, но не критично, в конце концов, рынки ожидают дальнейших сокращений. Снижение курса доллара будет равномерным по всем направлениям.

3) Снижение на 50 б.п. — падение USD

Чтобы успокоить рынки, Пауэлл может выбрать шоковое сокращение на 50 базисных пунктов. Даже если он скажет, что дальнейших действий не ожидается, значительное снижение ставки, скорее всего, окажет серьезное негативное влияние на доллар. Этот сценарий маловероятен, поскольку ФРС дорожит репутацией. В этом сценарии сырьевые валюты, такие как канадский и австралийский доллары, могут оказаться на волне из-за роста аппетита к риску, который может охватить фондовые рынки. В этом случае безопасная гавань будет терять позиции.

4) Сокращения не будет — рост USD

Еще один сценарий с низкой вероятностью. Недавние оптимистичные данные заставят ФРС удерживать свои позиции и только «открыть дверь» для снижения ставок в сентябре. При таком сценарии доллар будет стремительно расти. Шансы у него крайне малы, поскольку это противоречит четкому сигналу рынкам, но это не может быть исключено. Сырьевые валюты могут пострадать от массовой распродажи наряду с евро и фунтом. Иена и, возможно, швейцарский франк могут превзойти доллар США.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

AUD/USD vs USD/CAD vs NZD/USD vs #USDX. Комплексный анализ вариантов движения в августе 2019 г. Анализ APLs & ZUP

Операционный масштаб Minor (h4)

Рассмотрим комплексно варианты развития движения валютных инструментов AUD/USD vs USD/CAD vs NZD/USD vs #USDX в августе 2019 г. в операционном масштабе Minor (таймфрейм Daily).____________________

US Dollar Index

В августе 2019 г. развитие движения индекса доллара #USDX станет определяться отработкой и направлением пробоя границ зоны равновесия (98.20 — 97.90 — 97.60) вил операционного масштаба Minute (разметку движение внутри данной зоны смотрим на анимационном графике).

Пробой уровня поддержки 97.60 на нижней границе ISL38.2 зоны равновесия вил операционного масштаба Minuteопределит развитие движения индекса доллара в канале 1/2 Median Line (97.60 — 97.30 — 97.00) вил операционного масштаба Minor.

При пробое верхней границы ISL61.8 (уровень сопротивления 98.20) вил операционного масштаба Minute восходящее движение #USDX может быть продолжено к целям — maximum 98.37 — предупредительная линия UWL38.2 Minor (98.50) — контрольная линия UTL Minor (98.70) с перспективой достижения конечной линии FSL Minute (99.40). Разметка вариантов движения #USDX в августе 2019 г. показана на анимационном графике.

____________________

Australian dollar vs US Dollar

Развитие движения австралийского доллара AUD/USD в августе 2019 г. будет обусловлено отработкой и направлением пробоя границ зоны равновесия (0.6825 — 0.6860 — 0.6900) вил операционного масштаба Minute (подробности движения внутри зоны равновесия показаны на анимационном графике).

Пробой верхней границы ISL38.2 (уровень сопротивления 0.6900) зоны равновесия вил операционного масштаба Minute подтвердит развитие движения австралийского доллара в канале 1/2 Median Line Minute (0.6880 — 0.6915 — 0.9650), а при пробое верхней границы (0.6950) данного канала восходящее движение будет направлено к границам канала 1/2 Median Line (0.7035 — 0.7120 — 0.7200) вил операционного масштаба Minor.

В случае же пробоя нижней границы ISL61.8 (уровень поддержки 0.6825) зоны равновесия вил операционного масштаба Minute будет иметь место продолжение нисходящего движения AUD/USD к контрольной линии LTL (0.6775) вил операционного масштаба Minor и конечной линии FSL Minute (0.6670).

Разметку вариантов движения AUD/USD в августе 2019 г. смотрим на анимационном графике.

____________________

New Zealand Dollar vs US Dollar

Отработка и направление пробоя границ канала 1/2 Median Line (0.6585 — 0.6635 — 0.6677) вил операционного масштаба Minute станет определять развитие движения новозеландского доллара NZD/USD в августе 2019 г. (разметка движения в канале 1/2ML Minute обозначена на анимационном графике).

Пробой уровень сопротивления 0.6677 на верхней границе канала 1/2 Median Line Minute направит движение NZD/USD к границам канала 1/2 Median Line (0.6700 — 0.6760 — 0.6825) вил операционного масштаба Minor.

А если состоится пробой нижней границы канала 1/2 Median Line (0.6585) вил операционного масштаба Minute, тогда нисходящее движение новозеландского доллара будет направлено к целям — контрольная линия LTL (0.6500) вил операционного масштаба Minor — minimum 0.6479 — контрольная линия LTL Minute (0.6435).Разметку вариантов движения NZD/USD в августе 2019 г. смотрим на анимационном графике.

____________________

US Dollar vs Canadian Dollar

Направление пробоя диапазона:

  • уровень сопротивления 1.3170 (нижняя граница канала 1/2 Median Line вил операционного масштаба Minor);
  • уровень поддержки 1.3085 (линия реакции RL100.0 вил операционного масштаба Minor);

станет определять развитие движения канадского доллара USD/CAD в августе 2019 г.

При пробое линии реакции RL100.0 (уровень поддержки 1.3085) вил операционного масштаба Minor нисходящее движение канадского доллара будет направлено к целям — начальная линия SSL (1.3040) вил операционного масштаба Minute -контрольная линия LTL Minute (1.3010) — зона равновесия (1.2960 — 1.2835 — 1.2700) вил операционного масштаба Minor.

В результате пробоя уровня сопротивления .3170 определит развитие движения USD/CAD в границах канала 1/2 Median Line (1.3170 — 1.3240 — 1.3305) вил операционного масштаба Minor и зоны равновесия (1.3270 — 1.3355 — 1.3425) вил операционного масштаба Minute.

Разметку вариантов движения USD/CAD в августе 2019 г. смотрим на анимационном графике.

____________________

Обзор составлен без учета новостного фона, открытия торговых сессий основных финансовых центров и не является руководством к действию (выставления ордеров «sell» или «buy«)

Формула расчета индекса доллара:USDX = 50.14348112 * USDEUR0.576 * USDJPY0.136 * USDGBP0.119 * USDCAD0.091 * USDSEK0.042 * USDCHF0.036.где степенные коэффициенты соответствуют весам валют в корзине:Евро — 57,6 %;Иена — 13,6 %;Фунт стерлингов — 11,9 %;Канадский доллар — 9,1 %;Шведская крона — 4,2 %;Швейцарский франк — 3,6 %.Первый коэффициент в формуле приводит значение индекса к 100 на дату начала отсчёта – март 1973 года, когда основные валюты начали свободно котироваться друг относительно друга.

ZUP и Вилы Эндрюса (термины, понятия, параметры).Материалы для изучения Анализа ZUP & APL`s.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

GBP/USD: Лондон пытается разыграть карту «жесткого» Brexit. Поверит ли ему Брюссель?

Британская валюта вошла в режим свободного падения на фоне того, что новый премьер-министр Соединенного Королевства Борис Джонсон четко дал понять, что страна выйдет из состава Евросоюза в конце октября даже без заключения сделки.

Следует отметить, что страсти вокруг Brexit будоражат рынок уже не в первый раз. Сразу после проведения референдума о членстве Туманного Альбиона в ЕС в 2016 году фунт стерлингов обвалился более чем на 10% в паре с долларом США, и падение повторилось осенью того же года, когда Тереза Мэй (теперь уже экс-премьер) просигнализировала о том, что не намерена затягивать с процессом выхода страны из блока. Затем, когда инвесторы поверили, что правительство и парламент страны нацелены на упорядоченный Brexit, курс британской валюты стабилизировался. В апреле 2018 года фунт даже кратковременно коснулся максимума в $1,434, – всего лишь на 3,6% ниже уровня, зафиксированного до референдума.

Судя по всему, сейчас инвесторы вновь забили тревогу.

«В этот раз исход из британской валюты оказался максимальным с 11 декабря прошлого года, когда беспокойство по поводу Brexit без сделки было на пике», – отметили специалисты Royal Bank of Canada.

«Призрак Btexit вновь оказывает давление на фунт. Рынок проявляет все большее беспокойство по поводу «жесткой» позиции Б. Джонсона в отношении переговоров с Брюсселем, особенно после слов нового премьера о готовности выйти из состава ЕС к концу октября со сделкой или без нее», – сказала Антье Прэфке, валютный стратег Commerzbank.

«Мы по-прежнему не рассматриваем выход Великобритании без сделки из альянса в качестве базового сценария, однако новостной фон – политический и экономический – с большой долей вероятности может усугубиться, поэтому у стерлинга еще есть пространство для падения», – полагают в JPMorgan Asset Management.

Экономисты UniCredit ожидают, что Б. Джонсон может назначит всеобщие досрочные выборы на начало сентября, чтобы получить мандат на выход Туманного Альбиона из ЕС без соглашения.

За последний месяц британская валюта потеряла в весе уже более 4%. Пара GBP/USD по-прежнему рискует продолжить движение на юг. По словам экспертов, психологически важной сейчас является область 1,2000.

Ситуация усугубляется отказом Б. Джонсона контактировать с какими бы то ни было лидерами ЕС, пока они не возобновят переговоры с Лондоном по условиям «развода». Европейская сторона в свою очередь настаивает, что единственно возможное соглашение – это то, которое было выработано при участии экс-премьера Т. Мэй.

Накануне издание The Sun со ссылкой на источники в Европейской комиссии сообщило о том, что в ЕС считают «жесткую» риторику нового премьер-министра Великобритании Бориса Джонсона, как и его заверения в готовности осуществить Brexit до 31 октября любой ценой, блефом.

«Сейчас трудно оценить, как далеко стороны готовы пойти в этом противостоянии, и пока оно длится, фунт играет роль выпускного клапана. Однако очевидно, что и евро предстоит испытать на себе негативные эффекты, и уровень 1,1100 в паре EUR/USD может не удержаться. Дело еще не дошло до возможного «жесткого» Brexit, а экспортная машина Германии уже практически стоит на коленях. Великобритания по значимости для немецкого экспорта почти равна Поднебесной, ее доля равняется примерно 7%. Для всего Евросоюза экспорт в Соединенное Королевство составляет впечатляющие 345 млрд фунтов. Готов ли ЕС вызвать у себя рецессию, наказав одного из своих крупнейших покупателей?» – отметили аналитики Saxo Bank.

«Благоприятной для фунта была бы новость об уступке позиции какой-либо из сторон. Поскольку Б. Джонсон поставил все на осуществление Brexit не мытьем, так катаньем, то, скорее, это будет сообщение о том, что европейская сторона согласна на возобновление переговоров. Тогда для фунта в ближайшей перспективе возможны стабилизация или даже рост», – добавили они.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

Мягкость, жесткость, туман. Что выберет ФРС?

Участники рынка заложили в котировки снижение ставки на четверть пункта. Мало кто сомневается в таком развитии сценария. Поэтому больше всего трейдеров сейчас интересует речь Джерома Пауэлла, в которой они рассчитывают уловить сигналы на то, насколько регулятор готов продолжать выбранную линию монетарной политики. Сегодня Федрезерву будет нелегко управлять рыночными ожиданиями.

В последние годы между ожиданиями участников рынка и прогнозами ФРС возникла большая пропасть. ЦБ пытаются настроить трейдеров на более жесткую политику, тогда как для рынка предпочтительна мягкость. Сейчас эти две точки зрения пошли на сближение, что выступает наиболее значимым драйвером рынка с октября 2018 года.

В последние несколько недель доллар был под влиянием переоценки шансов на агрессивное смягчение денежно-кредитной политики. Однако вероятность такого развития сценария заметно сократилась – с 60% до 20%.

Какой путь все же выберет регулятор США? Самыми реалистичными являются два варианта, но возможен и третий.

Мягкость

Если руководители регулятора намекнут на то, что они, как и долговой рынок, с осторожностью смотрят в будущее, акции и дальше будут расти. Низкие ставки позитивно влияют на деловую активность, подпитывая спрос. При таком раскладе доходности государственных облигаций снизятся, впрочем, как и доллар. Подобный сдвиг в риторике Центробанка способен запустить тренд на многомесячное ослабление валюты США. Индекс доллара может потерять 9% и уйти в область 89.

Перед парой EUR/USD в этом случае на горизонте возникнет отметка 1.23. Дональд Трамп должен быть доволен. Для ФРС же это сомнительное удовольствие, поскольку ее независимость будет поставлена под вопрос.

Туман

Скорее всего, Джером Пауэлл откроет все двери и нагонит тумана, а дальше участники рынка додумают самостоятельно. Возможно, глава ФРС скажет, что дальнейший путь не предопределен, решение ЦБ очень сильно зависит от состояния мировой и американской экономики. Такой результат оставит фондовые рынки вблизи максимумов, индекс доллара застопорится в районе отметки 98. Трейдеры в это время попытаются извлечь необходимую информацию из данных по рынку труда. Важную роль здесь сыграет и исход торговых переговоров. Евро в этом случае придется бороться за отметку 1.10. Реакция валютного рынка вполне может быть резкой, но это ненадолго, эмоции быстро схлынут и освободят место разуму. Смены тренда по доллару не ожидается.

Жесткость

Вполне возможно, что сегодняшнее символическое смягчение политики станет разовой мерой и намеков на дальнейшее послабление не будет. Рынки к такому сюрпризу вряд ли готовы. Доллар рванет вверх. Восходящий тренд по USDX может ускориться и до конца года отправит его к отметке 103, а EUR/USD – к 1.04 или 1.05. Еще более неожиданными и даже экстремальными станут сигналы на то, что регулятор рассматривает повышение ставки в ближайшем будущем в случае успеха торговых переговоров с Китаем.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

EURUSD: Несколько доказательств в пользу того, что ЕЦБ необходимо понижать ставки и запускать программу выкупа активов

Данные по экономике еврозоны, вышедшие сегодня в первой половине дня до публикации важного решения Федеральной резервной системы по процентным ставкам, были проигнорированы рынком, однако свидетельствовали о необходимости смягчения денежно-кредитной политики, что, скорее всего, сохранит давление на евро и дальше в среднесрочной перспективе, даже при условии снижения процентных ставок в США.

Более подробно о перспективах американского доллара я говорил в сегодняшнем утреннем обзоре.

Годовая инфляция во Франции резко снизилась. Даже несмотря на предварительные данные, уже сейчас можно отметить дефляцию в июле этого года по сравнению с июнем. Согласно отчету, предварительный индекс потребительских цен CPI во Франции в июле этого года снизился сразу на 0,2% по сравнению с июнем и вырос лишь на 1,1% по сравнению с аналогичным периодом 2018 года. Экономисты прогнозировали еще большее сокращение на 0,3% по сравнению с июнем и рост на 1,2% годовых. Что касается гармонизированного по стандартам ЕС индекса потребительских цен во Франции, то он в июле вырос на 1,3% по сравнению с июлем 2018 года, против 1,4% в июне.

В Италии предварительный индекс потребительских цен CPI в июле вырос лишь на 0,1% по сравнению с июнем и лишь на 0,5% годовых, что практически совпало с прогнозами экономистов.

Что касается общего показателя по еврозоне, то данные также совпали с прогнозами экономистов, что, конечно, не обрадовало руководство Европейского центрального банка, целью которого является уровень около 2,0%.

Согласно предварительному отчету, индекс потребительских цен CPI еврозоны в июле вырос на 1,1% годовых против 1,3% годовых в июне, что совпало с ожиданиями экономистов. Базовая инфляция, которая не учитывает волатильные категории, и вовсе продемонстрировала рост лишь 0,9% годовых.

Сегодня также вышел отчет по уровню безработицы в Германии и еврозоне.

Согласно данным, в июле число безработных в Германии выросло, что добавило проблем европейскому регулятору, так как слабость рынка труда обязательно обернется замедлением роста экономики.

Согласно данным, число заявок на пособие по безработице в Германии в июле этого года выросло на 1000, тогда как экономисты ожидали, что в июле число безработных выросло на 2500. В бюро статистики отметили, что рост произошел в основном в результате летних отпусков, однако и спрос компаний на новых работников также немного ослаб. Общий уровень безработицы в июле составил 5%, а число зарегистрированных вакансий в июле снизилось до 799 000, что на 24 000 меньше, чем годом ранее.

Уровень безработицы в еврозоне в июне опустился до отметки 7,5%, против 7,6% в мае этого года, однако этого очень мало, чтобы инфляция вновь начала постепенно возвращаться к уровню 2,0%. Данные также полностью совпали с прогнозами экономистов, что не привело к каким-либо рыночным изменениям.

Слабый рост экономики еврозоны, пусть данные носили и предварительный характер, также указывает на то, что Европейскому центральному банку пора начать действовать и возвращаться к программам стимулирования экономики, пока рост и вовсе не прекратился.

Согласно сегодняшнему отчету, ВВП еврозоны во 2-м квартале этого года показал слабый рост на 0,2% по сравнению с 1-м кварталом, и вырос лишь на 1,1% по сравнению с 2-м кварталом 2018 года. Данные полностью совпали с прогнозами экономистов.

Что же касается текущей технической картины пары EURUSD, то серьезные изменения на рынке произойдут только ближе к вечеру, когда Федеральная резервная система объявит свое решение по процентным ставкам.

Пока торговля ведется вокруг уровня 1.1150, от которого и будет сформировано основное движение. Говорить о смене текущего краткосрочного тренда можно будет лишь после прорыва уровня 1.1185, образованного на прошлой неделе, выше которого открываются максимумы в районе 1.240 и 1.1310. В случае возврата давления на европейскую валюту, поддержку окажет недельный минимум в районе 1.1115 либо более крупная область 1.1090.

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

GBP/USD: план на американскую сессию 31 июля. Покупателей фунта нет, а продавцы ждут решения ФРС по процентным ставкам

Для открытия длинных позиций по GBP/USD требуется:

Торговля остается выше поддержки 1.2145, где в первой половине дня был сформирован даже ложный пробой, что стало сигналом на открытие длинных позиций в расчете на продолжение роста фунта в район более крупных уровней сопротивлений 1.2210 и 1.2264, где рекомендую фиксировать прибыль. Если же область 1.2145 будет пробита во второй половине дня, то рассчитывать на новые длинные позиции лучше всего только после обновления поддержки 1.2093 или на отскок от более крупного минимума 1.2040. Единственное, что удерживает продавцов от новых активных действий – это сегодняшнее заседание Федеральной резервной системы, на котором, скорее всего, будут понижены процентные ставки, что окажет временное давление на американский доллар.

Для открытия коротких позиций по GBP/USD требуется:

Треугольник, на который я обращал внимание в утреннем обзоре, не сработал. Также медведям не удалось закрепиться ниже поддержки 1.2145. Лишь реальный пробой этого уровня может вернуть давление на фунт, что приведет к дальнейшему снижению GBP/USD в район минимумов 1.2093 и 1.2040, где рекомендую фиксировать прибыль. Однако, как я отмечал выше, от более активных продаж медведей удерживает сегодняшнее решение ФРС, поэтому рассчитывать на короткие позиции лучше всего после небольшой восходящей коррекции в район максимума 1.2210, при условии формирования там ложного пробоя, либо на отскок от сопротивления 1.2264.

Более детально с прогнозом можно ознакомиться в видео-обзоре.

Сигналы индикаторов:

Средние скользящие

Торговля ведется в районе 30 и 50 средних скользящих, что указывает на возможную восходящую коррекцию в краткосрочной перспективе.

Bollinger Bands

Волатильность низкая, что не дает сигналов по входу в рынок.

Описание индикаторов

  • MA (средняя скользящая) 50 дней – желтого цвета
  • MA (средняя скользящая) 30 дней – зеленого цвета
  • MACD: быстрое EMA 12, медленное EMA 26, SMA 9
  • Bollinger Bands 20

Материал предоставлен компанией InstaForex — www.instaforex.com

Создание Сайта Кемерово, Создание Дизайна, продвижение Кемерово, Умный дом Кемерово, Спутниковые телефоны Кемерово - Партнёры
Яндекс.Метрика